Ipad

TruliaがMarket Leaderを3億5500万ドルで買収、Zillowの裏庭に株式を保有

TruliaがMarket Leaderを3億5500万ドルで買収、Zillowの裏庭に株式を保有

Truliaはこれまでで最大の賭けに出ている。しかも、Zillowの裏庭でだ。

Zillow-Trulia-11本日、Truliaはカークランドに拠点を置くMarket Leaderを3億5,500万ドルで買収する計画を発表しました。これは、Market Leaderの火曜日の株価終値に対して18%のプレミアムとなります。また、この買収により、Market Leaderは1999年にHouseValues.comとして設立され、火曜日の市場価値2億5,700万ドルよりも約1億ドル高い評価となります。

この買収は大胆な動きであり、サンフランシスコに拠点を置くTruliaは、Zillowがここ数ヶ月で展開してきた数々のオンライン顧客関係構築・リードジェネレーションツールと直接競合することになる。また、実質的に一夜にして、Truliaはいくつかの主要分野で長年のライバルよりも優位に立つ可能性もある。

「マーケットリーダーは、非常に細分化された不動産ソフトウェア部門において、明確なリーダーとして単独で存在しています」とトゥルーリアのCEO、ピート・フリント氏は声明で述べた。

Truia CEO ピート・フリント
Truia CEO ピート・フリント

この買収により、Truliaはシアトルのテクノロジー市場、つまりオンライン不動産におけるイノベーションの温床において、大きな足掛かりを得ることになります。Market Leaderは約285人の従業員を雇用しており、買収が承認された場合、これらの従業員は引き続き同社に留まります。Market LeaderのCEOであるイアン・モリス氏は、引き続きMarket Leaderの子会社の社長として業務を遂行する予定です。

Truliaは550人の従業員を雇用しており、広報担当者は両拠点で引き続き雇用を続けると述べた。

Zillowは以前、従業員数は約700人であると発表していたため、Market LeaderとTruliaを統合すれば、従業員数はさらに増える可能性があります。Zillowと同様に、Truliaの株価は過去1年間で2倍以上に上昇しましたが、水曜日の朝の市場が開いた時点でウォール街でTruliaがどの程度評価されるかはまだ分かりません。

火曜日、Truliaの時価総額は9億5000万ドル、Zillowの評価額は21億ドルだった。

過去1年間、私はMarket LeaderがZillowにとって魅力的な買収対象になる可能性があると推測してきました。Market Leaderの昨年の売上高は30%増の4500万ドルに達しました。しかし、3月にセカンダリー・オファリングで得た資金を買収に充てる計画を発表したTruliaは、不動産業者向けオンラインマーケティングツールへの自社の進出を加速させたいと考えているようです。（GeekWireの以前の記事：「Market LeaderとZillow、不動産分野で衝突の道を歩む」）

イアン・モリス
イアン・モリス

合併後の新会社は、4万6000人以上のプレミアム会員を抱えることになります。Truliaによると、これは他のどのオンライン不動産会社よりも多いとのことです。また、3100万人のユニークビジター数を誇る消費者向けサイトであるTruliaには、不動産専門家が利用する充実したツールが提供されます。Market Leaderの顧客には、Century 21 Real Estate、Better Homes and Gardens Real Estate、Keller Williams Realty Internationalなどが名を連ねています。Keller Williams Realty Internationalの場合、Market Leaderは約8万人の不動産専門家にオンラインマーケティングおよび顧客管理ツールを提供し、確固たる見込み客を新規ビジネスに転換する支援を行っています。

電話会議で、Truliaのフリント氏は、Market Leaderのオンラインツールを不動産業界の「オペレーティングシステム」であり、「エージェントのあらゆる業務の中核を成すもの」と表現した。フリント氏は、この提携により、エージェントはより多くのリードを獲得し、新規ビジネスを獲得できるようになると述べた。また、両組織を合わせて300人の営業担当者を擁しており、クロスセルの大きなチャンスを見出していると述べた。

不動産専門家の仕事を楽にするツールは、過去1年間に少なくとも6社を買収してきたZillowにとって大きな推進力となってきた。

この買収は、Zillowが火曜日に発表した決算を受けてのものだ。同社は売上高3,900万ドルという過去最高の数字を記録したものの、純損失は370万ドルにとどまった。ZillowのCEO、スペンサー・ラスコフ氏は、機会を活かすために「アクセルを踏み込む」と繰り返し述べていた。

我々はコメントを求めてZillowに連絡を取った。また、取引の詳細については今朝行われるTruliaの電話会議に耳を傾ける予定だ。

ZillowとTruliaは長年にわたり激しいライバル関係を築いてきました。Market LeaderがTruliaに買収されることで、この争いはさらに興味深いものになるかもしれません。

今朝の電話会議では、Zillowへの言及はなかった。しかし、TruliaのCFOであるショーン・アガーワル氏は、4万6000人のプレミアム会員を抱える同社が「業界2位の企業をはるかに上回る規模」であると述べた。

GeekWire フォローアップ: Q&A: Trulia CEO ピート・フリント氏、Market Leader は「不動産業界のオペレーティングシステム」だと語る

完全なリリースは次のとおりです。

カリフォルニア州サンフランシスコ & ワシントン州カークランド — 2013年5月8日 —住宅購入者、売却者、賃借者、不動産専門家向けの大手オンラインマーケットプレイスであるTrulia, Inc.（NYSE: TRLA、「Trulia」）は本日、不動産業界向けSaaS（Software as a Service）ベースの顧客関係管理（CRM）ソフトウェアの大手プロバイダーであるMarket Leader, Inc.（NASDAQ: LEDR、「Market Leader」）を約3億5,500万ドル、または1株当たり11.33ドル（Truliaの2013年5月7日火曜日の終値に基づく）で買収する正式契約を締結したことを発表しました。Market Leaderの株主は、両社の取締役会で全会一致で承認された契約条件に基づき、Market Leaderの普通株式1株につき、現金6.00ドルとTruliaの普通株式0.1553株を受け取ります。買収価格は、2013 年 5 月 7 日火曜日の Market Leader の株価終値 9.61 ドルに対して 18% のプレミアムとなります。

Truliaの最高経営責任者（CEO）であるピート・フリント氏は次のように述べています。「Market Leaderの買収は、顧客基盤にかつてない価値をもたらすと同時に、当社の成長を加速させます。月間3,100万人（そして増加中）のユニークビジター数と、Market Leaderの充実したサービス、そして大手不動産フランチャイザーや仲介業者との幅広いパートナーシップを組み合わせることで、不動産業界の価値向上において、より重要な役割を果たす企業が誕生します。両社は協力し、Webとモバイルデバイスを介した最も包括的なエンドツーエンドのソリューションを提供することで、仲介業者やフランチャイザーのエージェントの生産性向上を支援します。また、両社の統合プラットフォームにより、エージェントはフォローアップ能力、顧客とのエンゲージメント、そしてリードへの投資収益率を向上させることができます。」

10年以上にわたり不動産業界をリードしてきたMarket Leaderは、大手不動産仲介業者やフランチャイザーと提携し、エージェントの個人的評判の向上、リード管理、そして最終的には成約への転換を支援しています。Market Leaderは急成長を遂げている企業であり、その製品はTruliaの製品と補完的な役割を果たしています。

フリント氏は次のように述べています。「マーケットリーダーは、不動産エージェント、仲介会社、フランチャイズ組織向けの優れた製品を有しており、Truliaにとって戦略的に非常に適合しています。マーケットリーダーは、非常に細分化された不動産ソフトウェア分野において、明確なリーダーとして他に類を見ない存在です。同社は既に実績のある収益源を有しており、2012年には約32%の成長を記録し、2年連続で30%以上の成長を達成しました。今回の統合により、両社の製品のクロスプロモーション、統合された製品とサービスの提供、そして相互補完的な営業チームとプロセスの活用など、数多くの機会が生まれます。また、今回の買収は、両社の株主にとって魅力的な評価額で実行しつつ、更なる成長に向けた取り組みを追求するための十分な財務余力を維持します。」

この取引により、消費者から仲介業者、エージェント、フランチャイザーに至るまで、不動産市場全体に価値を生み出す統合プラットフォームが誕生することになります。

フランチャイザーと仲介業者にとってのメリット:

  • · 現在、Market LeaderとTruliaはそれぞれ、数百の不動産仲介業者およびフランチャイザーと緊密なパートナーシップを築いています。Market LeaderのSaaSソリューションにより、フランチャイザーや仲介業者はエージェントに最先端の生産性向上ツールと日々のワークフローツールを提供できます。一方、Truliaの仲介業者およびフランチャイザーとのパートナーシップは、エージェントが物件情報を宣伝し、Truliaの取引準備が整った消費者層からリードを獲得することで、より多くの取引を成立させるのに役立ちます。

不動産業者にとってのメリット:

  • 不動産エージェントは、業界初のエンドツーエンドソリューションの恩恵を受けることができます。買収後、TruliaとMarket Leaderの製品が徐々に統合されていくことで、エージェントは比類のないデータと、消費者と連携して夢のマイホーム探しを支援するための最先端ツールを活用できるようになります。統合プラットフォームを利用するエージェントは、すべてのリードの価値が高まり、リードの価値をより明確に把握できるようになります。

消費者にとってのメリット:

  • 不動産消費者は、担当エージェントの対応力とサービスの向上から恩恵を受けることができます。Truliaは、エージェントの対応力向上が、TruliaのWebサイトおよびモバイルサイトにおける消費者の満足度向上につながると期待しています。

「今日の市場において、買い手と売り手を引きつけ、物件の調査から成約に至るまでサービスを提供するには、不動産エージェントがウェブとモバイル上で利用できる最も包括的なエンドツーエンドのソリューションを備えている必要があります」と、マーケットリーダーの社長兼最高経営責任者であるイアン・モリスは述べています。「マーケットリーダーとTruliaは、互いに補完的なサービスと企業文化を有しており、この統合はお客様、従業員、そして株主にとって大きなメリットとなると確信しています。マーケットリーダーのチームと私は、Truliaに加わり、目の前にある多くの成長機会を共に追求できることを大変嬉しく思っています。」

本買収は、マーケットリーダーの普通株式の過半数を保有する株主の承認、ならびに規制当局の承認を含む慣例的な完了条件の充足を前提としています。本取引は2013年第3四半期中に完了する予定です。JPモルガンがTruliaの専属ファイナンシャルアドバイザーを務め、Wilson Sonsini Goodrich & Rosatiが法律顧問を務めます。GCA Savvian Advisors, LLCがマーケットリーダーの専属ファイナンシャルアドバイザーを務め、Perkins Coie LLPが法律顧問を務めます。

合併後の会社はカリフォルニア州サンフランシスコに本社を置き、ワシントン州カークランドにあるMarket Leaderのオフィスは引き続きSaaSベースCRMのイノベーションと販売の拠点となります。Market LeaderはTruliaの完全子会社として運営されます。

電話会議の詳細

Truliaは、5月8日（水）午前8時（東部時間）に電話会議を開催し、Market Leaderの買収計画について議論します。電話会議の司会は、最高経営責任者（CEO）のピート・フリント氏と最高財務責任者（CFO）のショーン・アガーワル氏が務めます。

電話会議のライブウェブキャストは、Trulia Investor Relations ウェブサイト（http://ir.Trulia.com/）で視聴できます。ライブダイヤルインは、866-318-8619 または国際電話 617-399-5138 でご利用いただけます。パスコードは 38065785 です。電話会議終了後、ウェブキャストの録音再生は Trulia Investor Relations ウェブサイトで 1 年間視聴できます。電話会議の録音再生は、888-286-8010 または国際電話 617-801-6888 でご利用いただけます。パスコードは 49268308 です。再生は 2013 年 5 月 15 日まで可能です。

Truliaについて

Trulia, Inc.（NYSE: TRLA）は、住宅購入者、売却者、所有者、そして賃借者に対し、物件、地域、そして不動産専門家に関する内部情報を提供しています。Truliaは、人々が住みたいエリアに関する、他では得られない独自の情報を提供しています。ユーザーは、不動産業者、近隣地域、学校、犯罪、通勤時間などについて知ることができるだけでなく、地域コミュニティに質問することもできます。不動産専門家は、Truliaのハイパーローカル広告サービス、ソーシャルレコメンデーション、そして高評価のモバイル不動産アプリを通じて、毎月数百万人もの取引準備が整った買い手や売り手と繋がっています。Truliaはサンフランシスコのダウンタウンに本社を置いています。TruliaはTrulia, Inc.の登録商標です。