ドメイン名レジストリDonutsがRightsideを現金2億1300万ドルで買収することに合意
ジョン・クック著
ドメイン名レジストリ Donuts Inc. は、最新の買収先を探すのに遠くまで行く必要はありませんでした。
ワシントン州ベルビューに本社を置く同社は本日、ワシントン州カークランドに本社を置くライトサイド・グループを1株当たり10.60ドル、現金2億1,300万ドルで買収する正式契約を締結したと発表した。
Rightside は NAME というティッカーで Nasdaq で公開取引されており、買収価格は Rightside の過去 30 日間の平均終値に対して 12 パーセントのプレミアムとなります。
「この合意は株主の皆様に多大な現金プレミアムを提供できると考えています」と、ライトサイドの最高経営責任者（CEO）であるタリン・ナイドゥ氏はプレスリリースで述べています。「ドーナツと緊密に協力し、この合併を完了させることを楽しみにしています。」
わずか数マイルしか離れていない両社は、過去にも交渉を重ねてきた。昨年、ライトサイドは、ドーナツ社からドメインレジストリ事業を7,000万ドルで買収するという、一方的で機会主義的な申し出を断った。
当時、ライトサイドのナイドゥ氏は、この提案は「ライトサイドのレジストリ資産を著しく過小評価している」と述べた。
「ドーナツの提案は、ライトサイドの貴重なドメイン拡張ポートフォリオを、過小評価された価格で、ライトサイドの株主にとって最善の利益にならない方法で買収しようとする機会主義的な試みであると考えています」とナイドゥ氏は付け加えた。
しかし、両社間の合併協議は継続しており、今年1月に元マイクロソフトのM&A幹部ブルース・ジャッフェ氏がドーナツの指揮を執ると、事態は加速したようだ。
ライトサイドはレジストリ事業とレジストラ事業の両方を運営しています。レジストリは.band、.dance、.saleといったドメイン名拡張子（トップレベルドメインとも呼ばれます）を所有し、レジストラは特定のドメイン名を一般向けに販売しています。
非公開企業で潤沢な資金を持つDonutsは、.movie、.LTD、.agency、.email、.school、.groupなど、約200のドメイン名を保有しています。Donutsは世界中で約40人の従業員を擁し、Rightsideは2016年末時点で135人の従業員を擁していました。
プレスリリース全文はこちら:
Rightside Group, Ltd.（NAME）（NASDAQ:NAME）と、新規ドメイン拡張子の大手ドメイン名レジストリであるDonuts Inc.は本日、両社が合併契約および合併計画（以下「合併契約」）を締結したことを発表しました。この契約に基づき、Donutsは全額現金による公開買付けにより、Rightsideを1株当たり10.60ドルで買収します。買収総額は約2億1,300万ドルです。この買収価格は、2017年6月13日までの30日間の取引期間におけるRightsideの平均終値に対して約12%のプレミアム、および同期間におけるRightsideの平均企業価値（現金を除く）に対して約22%のプレミアムとなります。
合併契約は、ライトサイドが2017年第1四半期に発表した戦略的および財務的代替案の包括的な検討を経て、ライトサイドの取締役会によって全会一致で承認されました。
「この合意は株主の皆様に多大な現金プレミアムを提供できると考えています」と、ライトサイドの最高経営責任者（CEO）であるタリン・ナイドゥ氏は述べています。「ドーナツと緊密に協力し、この合併を完了させることを楽しみにしています。」
「DonutsとRightsideは長年にわたり協業を続けており、今回の取引によって新たな一歩を踏み出せることを大変嬉しく思います」と、DonutsのCEOであるブルース・ジャッフェ氏は述べています。「合併後の会社は、レジストラのお客様、そしてオンラインアイデンティティのブランディングに新たな方法を取り入れている数百万もの企業や個人の皆様に、より最適なサービスを提供できると確信しています。」
合併契約の条件に従い、取引は全額現金による公開買付けを通じて完了し、完了には、発行済み Rightside 普通株式の 50% を超える公開買付けの実施、特定の規制当局の承認の取得、およびその他の慣例的な完了条件の充足が条件となります。
この取引には資金調達条件はなく、現時点では2017年第3四半期中に完了する見込みです。取引後、Rightsideは非公開企業であるDonutsの完全子会社となり、Rightsideの普通株式はいずれの公開市場でも上場されなくなります。
バークレイズ・キャピタル・インクはライトサイドの財務アドバイザーを務めています。ウィルソン・ソンシーニ・グッドリッチ・アンド・ロザティ・プロフェッショナル・コーポレーションはライトサイドの法務アドバイザーを務めています。シリコンバレー・バンクは、本取引の一環としてドーナツに信用枠を提供しています。パーキンス・コイ法律事務所はドーナツの法務アドバイザーを務めています。
Rightsideについて
Rightsideは、消費者と企業がオンラインで自らを定義し、表現するための新たな可能性を刺激し、提供します。Rightsideは、関連会社と共に、ドメイン名サービスのリーディングプロバイダーとして、ドメイン名の発見、登録、利用、収益化のための業界で最も包括的なプラットフォームを提供しています。Rightsideは、新gTLDレジストリ運営会社であるだけでなく、業界で最も高く評価されているレジストラブランドの一つであるName.comを運営しています。ワシントン州カークランドに本社を置き、北米とヨーロッパにオフィスを構えています。詳細については、www.Rightside.coをご覧ください。Donutsについて
Donutsは、新規トップレベルインターネット（HHH）ドメイン拡張子を扱う、業界をリードするドメイン名レジストリです。Donutsは、企業、個人、そして組織に対し、複数の言語と文字セットにおいて、オンラインアイデンティティをブランド化し、統一するための新たな方法を提供します。Donutsはワシントン州ベルビューに本社を置いています。詳細については、www.donuts.domainsをご覧ください。
