シアトルの最新シードファンド、Breakwater Venturesが登場、初期段階のスタートアップ企業を支援
テイラー・ソパー著
シアトルを拠点とする新しい投資会社が、太平洋岸北西部で立ち上がったばかりのソフトウェアスタートアップ企業の支援を目指している。
ブレイクウォーター・ベンチャーズは、昨年の設立以来、ステルス状態から脱却しました。シーチェンジの元投資家によって設立されたこのプレシードおよびシード投資会社は、最初のファンドで1,000万ドルを調達し、既に資金を投入しています。
「我々のエコシステムで台頭している企業のニーズを満たすには資本が足りない」とブレイクウォーターの創設パートナー、ウィリアム・フィニー氏は語った。
フィニー氏は以前、シアトルを拠点とする別のアーリーステージ投資会社シーチェンジ（現在は解散）のマネージングパートナーを務めていました。彼はシーチェンジの元パートナーであるピーター・ミューラー氏と共にブレイクウォーターを共同設立しました。
シーチェンジ社の元ファンド管理ディレクター、ローレン・オルソン氏が現在、ブレイクウォーター社で同じ役職に就いている。
「ピーター、ローレン、そして私は、スタートアップエコシステムにさらに貢献するために、一緒に新しいファンドを立ち上げるという意図的な決断を下しました」とフィニー氏はGeekWireに語った。
フィニー氏は、シーチェンジのポートフォリオ企業への支援は続けているものの、ブレイクウォーターを「今日のスタートアップ企業のニーズを満たすファンド」に育てることに注力していると述べた。
ブレイクウォーターは、アセンドやアンロックといった新興企業に加わり、エンジニアリング人材の集積地として世界有数のシアトルや太平洋岸北西部から台頭する新興テクノロジー系スタートアップ企業に投資しています。ポイント72などのシアトル以外の企業も、シード段階の投資先としてこの地域に注目しています。
フィニー氏は「エコシステムにおける初回小切手資本に大きなギャップがあると考えている」と述べた。
「私は個人的に、2010年代初頭に2つの新興企業の資金調達に携わり、現在はシアトルで8年間ベンチャーに携わっていますが、『私たち』はエコシステムとして、はるかに良い仕事をすることができると断言できます」と彼は語った。
ブレイクウォーターは、ポートフォリオの大部分が太平洋岸北西部の企業で構成されると予想しているが、同地域外の新興企業への支援も検討している。
同社は、データ/AI、エンタープライズ、フィンテック、マーケットプレイスの4つのセクターに投資を行う。平均的な投資額は25万ドルから100万ドルの範囲となる。
同社はバイオテクノロジーデータソフトウェア企業SciSpot.ioとクレジットサービススタートアップUpwardliを支援している。
シーチェンジはエンジェル投資家とのグループ分析を活用した「共同投資家ネットワーク」モデルで運営してきた。ブレイクウォーターはそうはしない、とフィニー氏は述べた。
「時間をかけて、LPとの厳選されたエンゲージメントが付加価値を生み出す可能性があることが分かりました」と彼は述べた。フィニー氏はさらに、アドバイザーや専門家とポートフォリオ企業をつなぐための新たな投資後エンゲージメント・プラットフォームを構築したと付け加えた。
ブレイクウォーターは、シーチェンジの過去の投資家と新規投資家の組み合わせから資金を調達しました。Meta、Microsoft、Oracleの幹部、そしてベンチャーキャピタルのベテランたちがブレイクウォーターに資金を提供しています。
シーチェンジ（旧シアトル・エンジェル・ファンド）の元マネージング・パートナーであり、シアトル地域に長年投資してきたスーザン・プレストン氏は、ブレイクウォーターには関与していない。
シードステージの資金調達は、投資家が長期的な投資を行っていることから、ベンチャーキャピタル全体の減速の影響をある程度受けていない。米国では、プレシードおよびシード段階の投資額は昨年第4四半期に13四半期ぶりの低水準を記録したが、PitchBookによると、2023年の数字は年間ベースでパンデミック前の数字を上回った。
「多くの投資家は、創業者の質の向上を理由に、プレシードおよびシード段階に対して引き続き強気な見方を示している」と、PitchBookは最新のVenture Monitorレポートで述べている。「資金不足と市場のボラティリティの高まりの中で事業運営は特に困難であり、投資家は差別化されたビジョン、強力なチーム構成、そして創業者と市場の適合性を持つ起業家を、その道のりを通して支援しようと努めている。」
